The Profitability Determinants of Qatari Domestic Banks

Abstract

ABSTRACT: No doubt that the banking sectors plays a vital role in the economy of all countries. In this sense, the stability of the economy depends basically on the banks’ wellorganized in a country. This study is aimed to examine the profitability determinants of Qatari domestic banks, these banks are Islamic and conventional. The profitability determinants include Return on Assets (ROA) , Return on Equity (ROE), and Net-Non Interest Margin (NNIM). In order to evaluate and compare these profitability variables among two types of banks, 3 Islamic and 6 Conventional banks were selected. The study used panel data which were extracted from the bank’s annual financial reports for the period between 2007and 2013. Applying Stata- software some correlation and regression analysis findings were carried out on data and tried to measure the effect of some independent variables such as; bankspecific factors, which including capital adequacy (CAR), liquidity (LIQD), asset quality (ASQ), management quality (MGQ). In addition to, control factors in term of macroeconomic variables like, the inflation (INF) and Growth domestic product gross (GGDP). Furthermore, we added corporate governance factors in terms of board size and composition (BS) and (BC). In addition, a dummy variable is used in the form of [1] in regards to Islamic banks, otherwise [0] for commercial banks. Regarding our empirical analysis, there was no difference between the two types of banks in terms of ROE and NNIM. However, Islamic banks’ performed better in term of ROA. In regard to factors of macroeconomic and corporate governance, our findings revealed some influence for the board composition (BC), board size (BS), and the inflation (INF). Furthermore, no effect was predicted of the (GGDP) among the profitability determinants. Keywords: Islamic Banks, Conventional banks, Profitability determinants. Financial Ratios. …………………………………………………………………………………………………………………………

ÖZ: Bankacılık sektörünün tüm ülkelerin ekonomisinde önemli bir rol oynadığı süphesiz bir gerçektir. Bu bağlamda bir ülkedeki ekonomik denge, bankaların ne kadar iyi organize edildiği ile yakından iliskilidir. Bu çalısmanın amacı, Đslami ve geleneksel bankalar olan Katar’ın yerli bankalarının karlılık determinantlarını incelemektir. Karlılık determinantları arasında Yatırım Getirisi (ROA) , Özsermaye Karlılığı (ROE) ve Net Faiz Dısı Payı (NNIM) bulunmaktadır. Karlılık değiskenlerini değerlendirebilmek ve karsılastırabilmek amacıyla 3 Đslami ve 6 geleneksel banka seçilmistir. Bu çalısmada, 2007-2013 dönemi arasında bankaların yıllık mali raporlarından çıkarılan panel verileri kullanılmıstır. Stata yazılımları kullanılarak, verilerde korelasyon ve regresyon analizleri yapılmıstır. Bu analizlerde, sermaye yeterliliği (CAR), likidite (LIQD), malvarlığı kalitesi (ASQ) ve yönetim kalitesi (ASQ) gibi faktörlerin etkileri, bağımsız değisken olarak ölçülmüstür. Bunlara ek olarak, makroekonomik bağlamdaki kontrol faktörleri olarak enflasyon (INF) ve gayrisafi yurtiçi hasılanın büyüme oranı (GGDP) kullanılmıstır. Ayrıca, kurul büyüklüğü (BS) ve kurul yapısı (BC) gibi kurumsal yönetim faktörleri de eklenmistir. Buna ek olarak, Đslami bankalar için [1] ve ticari bankalar için [0] olmak üzere kukla değiskenler de kullanılmıstır. Ampirik analiz sonucunda, ROE ve NNIM bağlamında iki banka türü arasında herhangi bir fark gözlemlenmemistir. Ancak ROA anlamında, Đslami bankaların daha iyi bir performansa sahip olduğu görülmüstür. Sonuçlara göre, makroekonomik ve kurumsal yönetim faktörlerinde, kurul yapısı (BC), kurul büyüklüğü (BS) ve enflasyon (INF) üzerinde bir etki gözlemlenmistir. Ancak, karlılık faktörlerinden GGDP üzerinde herhangi bir etki sonucuna varılamamıstır. Anahtar Kelimeler: Đslami Banka, Geleneksel banka, Karlılık determinantları, Mali oran.