Profitability and Transparency in the North Cyprus Banking Industry

Abstract

ABSTRACT: This study aims to determine the difference between the strengths and weaknesses of the commercial banks in North Cyprus that affects their profiting abilities by using bank-specific variables. The banks were examined by their ownership structures of Public, Private and Foreign. The data used is from a sample of 17 banks operating between the years 2001 and 2009. Three separate regression models were run to see the significant variables on bank profitability on all banks, private banks and foreign banks. Foreign banks showed a higher profitability on average along with a better asset management. Private Banks showed a better efficiency in operating expenses. All three groups of banks showed a significant level of liquidity that contributed to their profitability. In addition to this a regression was run to test if transparency has an impact on bank size with the data collected from 2010. It was concluded that with the additional information provided to the public, funds were added to the asset size. Transparency and bank size was found to have a positive relation.

Keywords: Ownership Structure, Profitability, North Cyprus, Transparency.

……………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………………

ÖZ: Bu çalışma, Kuzey Kıbrıs’da bulunan ticari bankaların, bankalara özel değişkenleri kullanarak güçlü ve zayıf yönlerini ve karlılık üzerine etklerini belirlemeyi amaçlıyor. Bankalar mülkiyet yapılarına göre Kamu Bankaları, Özel Bankalar ve Yabancı bankalar olarak incelenmiştir. Işletilen örnek 17 bankadan 2001 ve 2009 seneleri arası veriler kullanılmıştır. Tüm bankalar, özel bankalar ve yabancı bankalar olarak üç ayrı model işlenmiştir. Yabancı bankalar,gelişmiş aktif yönetimi yanı sıra ortalama olarak daha fazla karlılık göstermiştir. Özel bankalar faaliyet giderleri üzerinde daha iyi yönetim yürütüğü görülmüştür. Her üç model, bankaların likidite derecesinin iyi olduğunu ve karlılığa katkı sağladığı görülmüştür. Buna ek olarak şeffaflığın banka büyüklüğünün üzerine etkisi 2010 senesinden toplanan verilerle incelenmiştir. Halkın daha fazla bilgilendirilmesinin, aktif büyüklüğüne tahvilat ilave ettiği sonucuna varılmıştır. Banka büyüklüğü ve şeffaflığın pozitif bir ilşkisi olduğu saptanmıştır.

Anahtar Kelimeler: Banka yapıları, Karlılık, Kuzey Kıbrıs, Şeffaflık.